第三节　期货经纪机构(期货公司)

　　一、性质

　　期货经纪机构(期货公司)是指依法设立的、接受客户委托、按照客户的指令、以自己的名义为客户进行期货交易并收取交易手续费的中介组织。其交易结果由客户承担。

　　期货交易者是期货市场的主体。

　　二、职能和作用

　　期货经纪机构作为交易者与期货交易所之间的桥梁和纽带，一般具有如下职能：

　　根据客户指令代理买卖期货合约、办理结算和交割手续;

　　对客户账户进行管理，控制客户交易风险;

　　为客户提供期货市场信息，进行期货交易咨询，充当客户的交易顾问等。

　　期货经纪机构在期货市场中的作用----与其职能相对应 ：

　　代理期货交易： 拓展市场参与者范围，扩大市场的规模，节约交易成本，提高交易效率，增强期货市场竞争的充分性，有助于形成权威、有效的期货价格;

　　管理账户：有效地控制客户的交易风险，实现期货交易风险在各环节的分散承担。

　　提供信息咨询：有专门从事信息收集及行情分析的人员为客户提供咨询服务，有助于提高客户交易的决策效率和决策的准确性。

　　三、设立条件

　　期货经纪机构的设立必须根据有关法律、规章，按照规定程序办理手续。公司设立前须经政府主管部门批准，并到政府有关部门办理登记注册后才能开业。

　　根据《期货交易管理条例》规定，期货公司是依照《公司法》和本条例规定设立的经营期货业务的金融机构。设立期货公司，应当经国务院期货监督管理机构批准，并在公司登记机关登记注册。

　　申请设立期货公司，应当符合公司法的规定，并具备下列条件：

　　1.注册资本最低限额为人民币3000万元;

　　2.董事、监事、高级管理人员具备任职资格，从业人员具有期货从业资格。

　　3.有符合法律、行政法规规定的公司章程。

　　4.主要股东以及实际控制人具有持续盈利能力，信誉良好，最近3年无重大违法、违规记录。

　　5.有合格的经营场所和业务设施;

　　6.有健全的风险管理和内部控制制度;

　　7.国务院期货监管机构规定的其他条件。

　　四、业务部门及其职能(课本P69)

　　期货公司：财务部、客户服务部、交易部、结算部、现货交割部、研究发展部、行政管理部、(电脑工程部、风险控制部)。

　　五、期货经纪机构营业部

　　营业部不具有法人资格，在公司授权范围内依法开展业务，其民事责任由期货经纪公司承担。

　　期货经纪机构必须对营业部实行统一管理，即统一结算、统一风险控制、统一资金调拨、统一财务管理和会计核算。(四统一)